近幾年，融資租賃行業(yè)發(fā)展處在轉型變革過(guò)程中，疊加了經(jīng)濟周期、疫情周期、數字化發(fā)展新周期等因素，現在正處于轉型的關(guān)鍵轉折點(diǎn)，走向新的發(fā)展階段。

為進(jìn)一步了解融資租賃行業(yè)發(fā)展的新的階段，2022年5月19日，《陸家嘴》雜志、上海世紀出版集團和零壹財經(jīng)·零壹智庫舉辦的“《陸家嘴》交流會(huì )第5期：融資租賃3.0時(shí)代”在線(xiàn)上圓滿(mǎn)召開(kāi)。會(huì )議由上海金融與發(fā)展實(shí)驗室、中國外商投資企業(yè)協(xié)會(huì )租賃業(yè)委員會(huì )和廣州融資租賃研究院聯(lián)合主辦。

零壹智庫創(chuàng )始人柏亮，廣州融資租賃研究院院長(cháng)、廣州融資租賃產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟理事長(cháng)羅軍，零壹智庫副總裁、零壹研究院院長(cháng)于百程，上海金融與發(fā)展實(shí)驗室主任曾剛，中國外商投資企業(yè)協(xié)會(huì )租賃業(yè)委員會(huì )會(huì )長(cháng)楊鋼，橫琴金投國際融資租賃有限公司負責人岳國才，華潤融資租賃有限公司副總經(jīng)理周濤，珠江金融租賃有限公司總裁助理袁洪潮等政策研究、產(chǎn)業(yè)應用領(lǐng)域的學(xué)者和專(zhuān)家就產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢、轉型等話(huà)題進(jìn)行了分享與交流。

一、《融資租賃3.0時(shí)代——中國融資租賃行業(yè)發(fā)展報告（2022）》發(fā)布

零壹研究院院長(cháng)于百程對《融資租賃3.0時(shí)代——中國融資租賃行業(yè)發(fā)展報告（2022）》進(jìn)行了解讀。該報告由零壹租賃智庫研究，《陸家嘴》雜志、零壹智庫、上海金融與發(fā)展實(shí)驗室、中國外商投資企業(yè)協(xié)會(huì )租賃業(yè)委員會(huì )、廣州融資租賃研究院聯(lián)合發(fā)布。報告從租賃行業(yè)綜述、租賃產(chǎn)業(yè)鏈及競爭格局、債券發(fā)行情況、融資租賃3.0時(shí)代、未來(lái)趨勢及展望五大方面進(jìn)行描述，旨在描繪融資租賃行業(yè)生態(tài)，對行業(yè)布局和發(fā)展趨勢進(jìn)行分析，為融資租賃行業(yè)從業(yè)者提供參考。

2022年以來(lái)，國家不斷出臺政策促進(jìn)融資租賃行業(yè)的發(fā)展，對于融資租賃的功能逐漸明確，對融資租賃業(yè)的監管不斷趨嚴，融資租賃行業(yè)迎來(lái)統一監管、統一登記、加速出清、轉型優(yōu)化的關(guān)鍵時(shí)期，進(jìn)入了融資租賃3.0時(shí)代，挑戰與機遇并存。

現階段，我國融資租賃行業(yè)發(fā)展現狀呈現增速大幅放緩、集中度不斷提升和滲透率較低三大特點(diǎn)。融資租賃轉型過(guò)程中面臨五大困境，一是融資租賃資產(chǎn)端行業(yè)布局主要集中于傳統行業(yè)；二是以售后回租為主，業(yè)務(wù)模式和收入結構都較為單一；三是違規為地方政府融資平臺融資；四是以銀行融資為主，融資成本高，渠道待拓寬；五是作為銀行信貸業(yè)務(wù)通道，名為“租賃”實(shí)為“借貸”。

截至2021年6月末，全國融資租賃合同余額約為63030億元人民幣，與2020年末相比，減少約2010億元，下降3.1%。

此外，報告還發(fā)布了2021年度上市租賃公司和金融租賃公司的業(yè)績(jì)，以及2021年度融資租賃債券的發(fā)行情況，并對多家融資租賃公司的創(chuàng )新債券案例進(jìn)行分析。

從租賃產(chǎn)業(yè)鏈及競爭格局來(lái)看，租賃公司上市/掛牌步伐趨緩，24家上市/掛牌公司總資產(chǎn)規模達到15249.11億元，行業(yè)集中度偏低，兩極分化嚴重；10家金租躋身“千億俱樂(lè )部”。債券發(fā)行情況來(lái)看，2021年融資租賃債券規模突破7000億元；2021年綠色債券發(fā)行規模達642.16億元。

二、觀(guān)點(diǎn)激蕩：融資租賃該以怎樣的姿態(tài)步入3.0？

交流會(huì )上，上海金融與發(fā)展實(shí)驗室主任曾剛、中國外商投資企業(yè)協(xié)會(huì )租賃業(yè)委員會(huì )會(huì )長(cháng)楊鋼、橫琴金投國際融資租賃有限公司負責人岳國才、華潤融資租賃有限公司副總經(jīng)理周濤、珠江金融租賃有限公司總裁助理袁洪潮，從各自角度對融資租賃產(chǎn)業(yè)趨勢與轉型等相關(guān)熱點(diǎn)議題發(fā)表了看法。

上海金融與發(fā)展實(shí)驗室主任曾剛從融資租賃行業(yè)需求側和供給側做出分析，并指出行業(yè)發(fā)展的四個(gè)趨勢。一是規?；?，從行業(yè)分散向行業(yè)集中轉變，頭部企業(yè)專(zhuān)注并收購擴大規模的機遇。二是專(zhuān)業(yè)化，深耕細分行業(yè)專(zhuān)業(yè)設備租賃，淡化經(jīng)濟周期波動(dòng)風(fēng)險。三是精細化，提升管理效率，降低運營(yíng)成本和風(fēng)險成本，實(shí)現高質(zhì)量的經(jīng)營(yíng)反饋。四是夯實(shí)客戶(hù)基礎，優(yōu)化結構，打造平臺化、生態(tài)化租賃業(yè)務(wù)場(chǎng)景，構建護城河。

中國外商投資企業(yè)協(xié)會(huì )租賃業(yè)委員會(huì )會(huì )長(cháng)楊鋼認為目前，資本、人才、認知度和信貸需求將中國融資租賃業(yè)務(wù)推到了轉型發(fā)階段，并從三個(gè)層級概括了融資租賃業(yè)務(wù)的轉型。一是對于融資租賃功能認知升級。二是基于對融資租賃功能的認知升級，從產(chǎn)品向“解決方案”升級。三是從產(chǎn)品向“解決方案”升級的基礎，即綜合人才和企業(yè)能力的培養。

橫琴金投國際融資租賃有限公司負責人岳國才探討了融資租賃琴澳兩地運營(yíng)新模式，并指出兩地運營(yíng)模式的重要性，包括提供法律支撐，彌補法律空白；暢通人民幣回流境內通道；打通融資渠道，降低融資成本；吸引外資租賃公司落地琴澳；拓展“一帶一路”業(yè)務(wù)機會(huì )。

岳國才對展業(yè)模式做出一個(gè)中心，兩個(gè)平臺，五種模式的總結。一個(gè)中心，最主要是澳門(mén)，最主要是境外融資；兩個(gè)平臺，就是澳門(mén)和深合區兩個(gè)牌照；五種模式，包括出租方為澳門(mén)租賃公司，以承租人在境內和境外而形成的四種不同的具有創(chuàng )新意義的跨境聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù)模式以及飛機租賃這一特殊的業(yè)務(wù)模式。

華潤融資租賃有限公司副總經(jīng)理周濤從融資租賃公司實(shí)際經(jīng)營(yíng)以及探索未來(lái)發(fā)展的角度出發(fā)，指出目前影響行業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展的主要因素有以下三點(diǎn)：第一是監管規定，這是生存的問(wèn)題，第二是股東要求，這是從業(yè)者獲得股東認可，獲得收入的問(wèn)題，第三是行業(yè)演變，是企業(yè)和從業(yè)者是否能在競爭中脫穎而出的問(wèn)題。

結合以上的一些現實(shí)問(wèn)題，周濤以實(shí)際經(jīng)營(yíng)上的一些探索為例做了四個(gè)方面總結。第一個(gè)是企業(yè)經(jīng)營(yíng)前提是合規經(jīng)營(yíng)。第二是立足自身，權衡取舍。第三是風(fēng)控護航，順勢而為。第四是在于未來(lái)發(fā)展，與時(shí)俱進(jìn)，擁抱科技。

珠江金融租賃有限公司總裁助理袁洪潮從農業(yè)租賃行業(yè)出發(fā)，指出農業(yè)行業(yè)雖然有著(zhù)巨大的市場(chǎng)，但在金融供給側存在較大的業(yè)務(wù)痛點(diǎn)，包括農業(yè)金融存在征信難的問(wèn)題、農業(yè)金融存在抵押物缺失問(wèn)題、農業(yè)金融存在獲客及其風(fēng)控、運營(yíng)成本高的問(wèn)題，農業(yè)金融存在疫情、自然災害、農產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)大、經(jīng)營(yíng)土地以租賃為主等難以預測和評估的風(fēng)險。

針對以上痛點(diǎn)，袁洪潮分享了破解農業(yè)金融租賃難題的思路。一是目標行業(yè)定位；二是目標客戶(hù)群定位；三是建立審慎穩健的行業(yè)授信指引和立項機制；四是建立專(zhuān)業(yè)化的高素質(zhì)團隊；五是頂層設計推動(dòng)經(jīng)營(yíng)模式轉變。