作者：毛小柒

來(lái)源：濤動(dòng)宏觀(guān)（ID：jinrongjianghu123123）

一、《商業(yè)銀行監管評級內部指引》正式升級為《商業(yè)銀行監管評級辦法》

（一）經(jīng)過(guò)長(cháng)達一年的修訂，2021年9月22日銀保監會(huì )正式發(fā)布《商業(yè)銀行監管評級辦法》（銀保監發(fā)〔2021〕39號，以下稱(chēng)《辦法》），將之前的《內部指引》升級為《辦法》，表明政策層面對商業(yè)銀行監管評級的重視。

（二）就商業(yè)銀行監管評級而言，先前的政策依據主要為2005年12月30日原銀監會(huì )發(fā)布的《商業(yè)銀行監管評級內部指引（試行）》（銀監發(fā)（2005）88）以及2014年原銀監會(huì )發(fā)布的《商業(yè)銀行監管評級內部指引》（銀監發(fā)〔2014〕32號），而此次39號文實(shí)際上是對32號文的修改完善和進(jìn)一步升級。

（三）銀監會(huì )還曾于2004年先后發(fā)布了《股份制商業(yè)銀行風(fēng)險評價(jià)體系（暫行）》、《外資銀行風(fēng)險評價(jià)手冊》和《農村合作金融機構風(fēng)險評價(jià)和預警指標體系（試行）》以及《商業(yè)銀行風(fēng)險監管核心指標（試行）》等系列評級類(lèi)政策文件，并分別于2007年發(fā)布了《農村信用社監管評級內部指引（試行）》（銀監發(fā)〔2007〕14號）、2008年發(fā)布了《農村合作金融機構2008-2010年主要風(fēng)險指標及監管評級達標升級規劃》以及2012年發(fā)布了《村鎮銀行監管評級內部指引》（銀監發(fā)〔2012〕1號）。

因此，39號文發(fā)布后，意味著(zhù)商業(yè)銀行監管評級領(lǐng)域的大一統文件正式明確，之前的相關(guān)文件均將廢止。

二、《監管評級辦法》有哪些要點(diǎn)？以及與《監管評級內部指引》有什么不同？

（一）大一統文件：基本適用銀保監會(huì )管轄的所有銀行業(yè)金融機構

相較于之前的諸多分類(lèi)評級文件，《商業(yè)銀行監管評級辦法》的適用范圍更廣，基本囊括了銀保監會(huì )管轄的所有銀行業(yè)金融機構，可以說(shuō)具有普適性。

1、適用于開(kāi)業(yè)滿(mǎn)一個(gè)會(huì )計年度以上的商業(yè)銀行、農合行、農信社以及村鎮銀行。其中，商業(yè)銀行具體指境內設立的中資商業(yè)銀行、外商獨資銀行以及中外合資銀行，但不包括開(kāi)發(fā)性銀行（國開(kāi)行）和政策性銀行（口行和農發(fā)行）。

2、經(jīng)銀保監會(huì )批準的其他銀行業(yè)金融機構也適用該《辦法》，并參照《辦法》進(jìn)行修訂，具體包括信托、保險、金融資產(chǎn)管理公司、金融資產(chǎn)投資公司、理財公司、消費金融公司、汽車(chē)金融公司、金融租賃公司等。

（二）整體延續了國際通脹的“CAMELS+”評級體系，但有不少新變化

商業(yè)銀行監管評級充分借鑒了國際通用的“CAMELS+” 評級體系（即Capital adequacy、Asset quality、Management quality、Earnings、Liquidity、Sensitivity to market risk等六個(gè)英文單詞的首字母拼組），不過(guò)新發(fā)布的《辦法》有一些變化。

1、傳統的“CAMELS+”銀行評級體系一般包括7項要素，分別為資本充足（C）、資產(chǎn)質(zhì)量（A）、管理質(zhì)量（M）、盈利狀況（E）、流動(dòng)性風(fēng)險（L）、市場(chǎng)風(fēng)險（S）和信息科技風(fēng)險（I）?！掇k法》在借鑒“CAMELS+”體系的基礎上，新增了數據治理維度和機構差異化要素維度。

其中，“數據治理”要素是指把數據真實(shí)性、準確性、完整性作為評判銀行風(fēng)險管理狀況的基礎性因素，“機構差異化要素”是指根據不同類(lèi)型銀行機構的風(fēng)險特征來(lái)實(shí)施差異化監管。

2、將“管理狀況”維度調整為“公司治理與管理質(zhì)量”維度，進(jìn)一步突出公司治理的作用，以加大對銀行機構公司治理狀況的監管關(guān)注，引導銀行將改進(jìn)公司治理作為防范化解風(fēng)險的治本之策。

3、將各維度的分值權重進(jìn)行了相應的調整，如資本充足、資產(chǎn)質(zhì)量、公司治理與管理質(zhì)量以及盈利狀況等四個(gè)維度的權重分別下調了5個(gè)百分點(diǎn)，通過(guò)新增的三個(gè)維度來(lái)彌補，而流動(dòng)性風(fēng)險與市場(chǎng)風(fēng)險維度的權重則保持不變。

4、監管評級要素由定量和定性?xún)深?lèi)評級指標組成。不過(guò)《商業(yè)銀行監管評級辦法》并沒(méi)有披露九個(gè)維度的具體評判要素構成，但這里可以參照《商業(yè)銀行監管評級內部指引》的規定。

（三）監管評級結果新增S級，并在具體檔次上有明顯差異

《辦法》與《內部指引》均將評級分為六個(gè)級別，級別越高風(fēng)險越大，監管關(guān)注度也會(huì )越高。不過(guò)相較而言，具體檔次的劃分上亦有明顯差異。

1、由原來(lái)的15個(gè)檔次調整為13個(gè)檔次。其中，1級由原來(lái)的三檔調減至兩檔，2級和3級繼續保持原來(lái)的三檔，4級由原來(lái)的兩檔調增至三檔，5級和6級則分別由原來(lái)的兩檔調減至一檔。

2、新增了S檔（適用正處于重組、被接管、實(shí)施市場(chǎng)退出等情況的銀行）。

（四）基本內涵：1-2級為正常、3-4級存在風(fēng)險、5-6級為高風(fēng)險機構

監管評級結果衡量著(zhù)商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)狀況、風(fēng)險管理能力和風(fēng)險程度，評級越高，表明風(fēng)險越高，需要越高程度的監管關(guān)注。其中，評級為3級（含）以上的銀行業(yè)金融機構表明存在風(fēng)險。

1、只有評級結果為1級的銀行，才可以豁免相應的監管。

2、整體上看，評級為1-2級的銀行整體上算是比較好的。

3、評級為5級和6級的銀行均為高風(fēng)險機構。

（五）監管機構有權對評級結果進(jìn)行相應調整

在確定初步級別和檔次的基礎上，監管機構有權進(jìn)行相應調整，即監管機構在五種情形下有一定的自由裁量權（具體如下表）。這里面值得關(guān)注的是，對于風(fēng)險化解明顯不力、重要監管政策和要求落實(shí)不到位的機構，監管評級應高于最近一次監管評級結果。

（六）監管差異：評級檔次越高、風(fēng)險越高，監管力度也越大

監管機構可根據評級結果的差異，采取不同的監管舉措，一般根據評級檔次的高低，按照監管投入逐步加大的原則，適當提高監管力度。目前來(lái)看，只有評級結果為1級的銀行，才可以豁免相應監管。

1、對于評級結果為2-3級的銀行，具體舉措包括監管談話(huà)，督促控制風(fēng)險較高、管理薄弱領(lǐng)域業(yè)務(wù)增長(cháng)和風(fēng)險敞口，在市場(chǎng)準入上采取一定的監管措施等。

2、對于評級結果為4級的銀行，具體監管舉措包括控制資產(chǎn)增長(cháng)，要求補充資本，要求補充流動(dòng)性，責令限期整改，責令暫停部分業(yè)務(wù)、停止批準開(kāi)辦新業(yè)務(wù)，限制分配紅利，限制資產(chǎn)轉讓?zhuān)熈羁毓晒蓶|轉讓股權或限制有關(guān)股東的權利，責令調整董事、高級管理人員或限制其權利，停止批準增設分支機構等。

（七）其它要點(diǎn)：監管評級結果僅供監管機構內部使用，無(wú)故不對外提供

1、監管評級周期為1年（從上年的1月1日至12月31日），年度評級工作原則上應于每年3月底前完成。

2、銀保監會(huì )及其派出機構應將商業(yè)銀行的監管評級最終結果以及存在的主要風(fēng)險和問(wèn)題，通過(guò)會(huì )談、審慎監管會(huì )議、監管意見(jiàn)書(shū)、監管通報等方式通報給商業(yè)銀行，并提出監管意見(jiàn)和整改要求。

3、監管評級結果原則上僅供監管機構內部使用。必要時(shí)，監管機構可以采取適當方式與有關(guān)政府部門(mén)共享商業(yè)銀行監管評級結果、根據對等原則向境外監管當局提供商業(yè)銀行監管評級結果，并要求其不得向第三方提供或公開(kāi)。

4、商業(yè)銀行應對監管評級結果嚴格保密，不得將監管評級結果向無(wú)關(guān)人員提供，不得出于廣告、宣傳、營(yíng)銷(xiāo)等商業(yè)目的或其他考慮對外披露，確有必要向其他監管部門(mén)、政府部門(mén)等特定對象提供監管評級結果的，應報經(jīng)銀保監會(huì )及其派出機構同意后提供。

三、除銀保監會(huì )的監管評級外，還應關(guān)注另外兩類(lèi)評級體系

除銀保監會(huì )的監管評級外，還應關(guān)注另外兩類(lèi)評級體系，一是央行主導的金融機構評級（詳見(jiàn)于每年發(fā)布的《中國金融穩定報告》），二是銀行業(yè)協(xié)會(huì )主導的陀螺評級體系。相較而言，央行金融機構評級體系更為值得關(guān)注。

（一）始于2017年的央行金融機構評級：適用于所有銀行業(yè)金融機構

央行自2017年開(kāi)始對所有金融機構進(jìn)行評級，2018年開(kāi)始按季度進(jìn)行評級、每年度至少開(kāi)展一次現場(chǎng)評級，并根據評級結果區分各類(lèi)金融機構的風(fēng)險隱患程度。這里重點(diǎn)分析《中國金融穩定報告2021》中披露的央行金融機構評級結果。

具體來(lái)看，評級結果分為11級，分別為1-10級和D級，級別越高表示機構的風(fēng)險越大。其中，評級結果1-5級為“綠區”、評級結構6-7級為“黃區”、評級結果8-D級為“紅區”?！熬G區”和“黃區”機構可視為在安全邊界內。

其中，在評級結果為8級（含）以上的金融機構，為高風(fēng)險機構，在金融政策支持、業(yè)務(wù)準入、再貸款授信等方面采取更為嚴格的約束措施。

1、高風(fēng)險機構：城商行13家，農村機構271家，四省市無(wú)高風(fēng)險機構

（1）大型銀行、外資銀行、民營(yíng)銀行的評級結果較好，無(wú)高風(fēng)險機構。

（2）130家參評的城商行中，10%（即13家）為高風(fēng)險機構。

（3）目前122家村鎮銀行為高風(fēng)險機構，271家農村金融機構（含農商行、農合行和農信社）為高風(fēng)險金融機構。

（4）從區域分布來(lái)看，浙江、福建、江西、上海等地區轄內無(wú)高風(fēng)險機構，遼寧、甘肅、內蒙古、河南、山西、吉林、黑龍江等地區高風(fēng)險機構數量較多。

2、推動(dòng)地方政府和監管部門(mén)合力處置高風(fēng)險金融機構

（1）央行會(huì )定期向地方政府發(fā)送風(fēng)險提示函，同時(shí)向相關(guān)監管部門(mén)通報高風(fēng)險機構情況，推動(dòng)地方政府和監管部門(mén)分類(lèi)施策、精準拆彈。

（2）央行向評級對象“一對一”通報評級結果、主要的風(fēng)險和問(wèn)題，約談高管、下發(fā)風(fēng)險提示函和評級意見(jiàn)書(shū)、提出整改建議，并對癥提出諸如補充資本、壓降不良資產(chǎn)、控制資產(chǎn)增長(cháng)、降低杠桿率、限制重大授信和交易、限制股東分紅、更換經(jīng)營(yíng)管理層、完善公司治理和內部控制等要求。

（二）始于2015年的陀螺評價(jià)體系：僅適用于商業(yè)銀行

中國銀行業(yè)協(xié)會(huì )2013年成立課題組進(jìn)行研究，并于2015年正式推出“陀螺”（GYROSCOPE）評價(jià)體系，從公司治理能力（Governance）、收益可持續能力（Yieldsustainability）、風(fēng)險管控能力（Riskcontrol）、運營(yíng)管理能力（Operationalmanagement）、服務(wù)能力（Service quality）、競爭能力（Competitiveness）、體系智能化能力（Organizationalintellectualization）、員工知會(huì )能力（Personnelcompetence）、股本補充能力（Equityfunding）等九個(gè)維度32項指標入手，同時(shí)在評價(jià)時(shí)將銀行分為全國性銀行、資產(chǎn)規模超過(guò)1500億元的地方性銀行和資產(chǎn)規模在1500億元以下的地方性銀行。

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原標題： 一文讀懂《商業(yè)銀行監管評級辦法》